Rebalancing

リバランスの基本: 配分が崩れた時にどう直すか

運用を続けると、値上がりした資産の比率が高くなり、最初に決めた配分からずれていきます。リバランスは、そのずれを整える作業です。

なぜリバランスするのか

例えば株式が大きく上がると、資産全体の中で株式比率が高くなります。そのままにすると、思っていたより値動きが大きい状態になることがあります。

基本の考え方

1. 現在の保有配分を確認する。
2. 目標配分と比べる。
3. 増えすぎた資産、少なすぎる資産を確認する。
4. 追加購入で戻せるか、売却が必要かを考える。
5. 税金や手数料も確認する。

よくある戻し方

初心者向けの頻度

毎日見る必要はありません。まずは半年に1回、または年1回の確認でも十分です。大きな値動きがあった時は、現金比率とP10も合わせて見ましょう。

この記事は教育・学習目的です。リバランスの方法は税金、手数料、投資対象により変わります。将来の運用成果を保証するものではありません。